In una villa abbandonata alle pendici delle montagne vive un gruppo di persone emarginate perché considerate strambe, bizzarre, fuori controllo. Essi sono conosciuti come gli Scalognati e si divertono a creare artifici per spaventare i passanti e diffondere la voce che la villa sia infestata di fantasmi, in modo da essere lasciati in pace.

Giunge alla villa una compagnia scalcagnata di commedianti, la compagnia della Contessa Ilse, che assieme al marito il Conte fanno da primi attori. La compagnia è alla disperata ricerca di un posto dove poter rappresentare ancora una volta il loro spettacolo, “La favola del figlio cambiato” di Pirandello.

Cotrone, capo degli Scalognati, con fama di mago, li accoglie nella villa, mostra loro tutte le possibilità della fantasia umana, capace di creare dal nulla voci, suoni, immagini, corpi, avvenimenti, esattamente come in uno spettacolo teatrale, tanto da confondere il piano della realtà con quello della rappresentazione. Propone quindi loro di recitare davanti ai Giganti della Montagna, degli esseri considerati quasi delle divinità, che stanno mettendo a punto il loro programma politico basato sull’annichilimento del libero pensiero, della creatività, dell’arte, della natura umana, per poter far progredire la società più velocemente grazie alla tecnologia che tutto controlla, tutto calcola, tutto sottomette.

L’impatto frontale tra questi due mondi antitetici è fatale per i Giganti, che non riescono a contenere l’imprevedibilità dell’arte e della visione e finiscono per essere smascherati del loro ruolo e si scoprono nudi e inadatti a vivere in mezzo agli uomini. Ma la stessa Arte che li ha sconfitti darà loro la possibilità di imparare e rinascere.